当前位置: 主页 > 旅游新闻 >

晨星“双冠王”华商基金周海栋掌舵 华商鑫选回报一年持有混合火

发布日期:2022-06-04 13:00   来源:未知   阅读:

  今年年初以来,受到疫情反复、国外风险事件等因素的冲击,市场波动不断加剧,大盘主要指数均呈现较大幅度的回撤,不少投资者信心有所减弱。在这样震荡的市场中,我们却发现了一位宝藏基金经理——华商基金权益投资总监周海栋,截至2022年1季度,其在管产品中管理超1年的产品,近1年业绩均为正,不仅如此,他还是晨星榜单中的“双冠王”、多座“金牛基金奖”得主、一位投资长跑名将。

  千呼万唤中,首只拟由周海栋担纲的设置持有期的产品——华商鑫选回报一年持有混合(基金代码A/C:013958/013959)目前正在火热发售中。

  任市场风起云动,华商基金周海栋,不追风、不抱团,始终坚守自已的投资理念,即使在市场中逆风前行,在管产品表现依旧可圈可点。

  截至2022年3月31日,其在管产品中管理超1年的所有产品,近1年收益全部为正,且收益均在10%以上,而同期沪深300指数下跌超16%。

  数据说明:近1年指2021.04.01-2022.03.31,华商新趋势优选灵活配置混合、华商甄选回报混合、华商恒益稳健混合、华商盛世成长630002)混合、华商优势行业灵活配置混合、华商乐享互联灵活配置混合A类同期业绩比较基准分别为 -9.29% 、 -13.27% 、 -5.90% 、-11.34% 、-7.23% 、-6.70%。以上基金同期业绩比较基准按顺序依次为详见文末数据说明。市场指数信息来自万得信息,基金业绩、同期业绩比较基准数据来自基金定期报告。

  据晨星中国基金业绩排行榜显示,截至2022年3月31日,周海栋的代表作华商新趋势优选灵活配置混合,同时位列五年期、三年期同类榜单第一,一年期同类榜单第二,成为了晨星榜单中名副其实的“双冠王”。

  他的另一代表作华商优势行业灵活配置混合,2018年至2021年的四年间,更是所向披靡,连续斩获三年期、五年期、七年期多座“金牛基金奖”。

  业绩抗打、多只基金上榜晨星中国业绩排行榜、再加上金牛基金奖等各大奖项加持,能有如此战绩的基金经理,市场上并不多见,名副其实的“宝藏基金经理”。

  在投资长跑中,周海栋不断夯实着自己的投资框架,拥有超13年一线投研经历的他,已形成一套独立成熟的投资体系,他用实打实的成绩不断证实着自己的投资理念。用一句话总结周海栋的投资理念就是——基于周期和概率的价值投资。

  “通常的价值投资,大家聊的更多的是基于确定性的价值投资,而我的投资理念是基于周期和概率的价值投资。” 他表示周期是用于理解世界规律,分析行业和公司的抓手;概率是对不确定的未来做出假设和判断的标尺。无论是周期股还是成长股,可能都遵循周期运行规律,只是时间维度不同。

  周期始终是周海栋身上的一个标签,但他的周期不是传统意义上的周期,而是基于对宏观、行业、公司三个层面的“周期思考”,周海栋把对当前周期位置的判断,作为决定具体投资策略和分配研究资源的出发点,不断调整投资组合,保持组合最优的风险收益比,追求长期绝对回报,重点把握长周期的成长投资机会。

  作为价值投资践行者,周海栋以不同于传统“价值派”的选股策略,被称为“不一样的价值派”,他表示:“如果把价值投资的标签简单地贴在某一类公司上,有些欠妥。市场上各类型公司基本都可以做价值投资,这个过程其实是研究公司现在价值和未来价值差距过程,最终寻找到收益风险性价比更优的公司。”

  近年来,因专注左侧布局,周海栋力争凭借着对市场精准的判断跑在周期前面,在市场没有给出确定性预期之前看到拐点到来的可能,进行提前布局;而在市场还在进一步“追高”时提前撤出,以此来保留足够的安全边际。在投资过程中,周海栋始终追求的是企业有质量的成长,重视用长期的成长空间和中短期的业绩互相保护。

  面对当前A股连续大幅调整,投资者面临收益回撤,然而市场有句经典的话——行情总在绝望中诞生,在犹豫中前行。在大多数人情绪低迷的时候,也许就存在中长期布局的机会。

  在震荡的市场中如何才能拥有更好的持基体验?一位宝藏基金经理、一套成熟的投资体系、加上持有人本身长期健康的投资理念。事实上,投资者一直期待周海栋能执掌一只设定持有期限的产品,既可平衡短期波动与中长期价值,又杜绝持有人的短期申赎行为,助力提升持基体验。千呼万唤中,周海栋的首只持有期产品——华商鑫选回报一年持有混合(基金代码A/C:013958/013959)已经正式发行。

  谈及对当前市场下跌的原因及后市的投资主线,周海栋称:“面对此次的下跌,我认为是一个比较自然的现象,长期看,它是对三年牛市之后的一个自然修正,外在的风险事件只是催化剂。而经过这一轮调整后,市场上整个未来风险收益比有了一个很好的修复,基于我自身投资框架的可入选的投资标的也越来越多。过去半年,我的组合偏价值多一些,当前成长股也跌出了一些机会,未来我的组合会更偏均衡一些。”

  投资并非坦途,资本市场永远充斥着不确定性,投资的过程本就是不断与自己恐惧、贪婪等各种情绪博弈的过程。周海栋始终坚持,在市场中不徐不疾,在有把握的行业中,寻找未来1-2年趋势向上的公司。在接下来的投资中,周海栋也会继续践行价值投资理念,保持对市场清醒、独立的判断,在投资市场中继续乘风破浪,直挂云帆济沧海!

  数据说明:业绩排名数据来自晨星中国,2022.04.02公布,数据截至2022.3.31,华商新趋势优选灵活配置混合近1/3/5年业绩回报在沪港深灵活配置型基金中排名分别为2/94、1/37和1/15,华商恒益稳健混合近1年业绩回报在沪港深保守混合基金中排名为3/159,华商盛世630002)成长混合近1年业绩回报在基金配置-大盘平衡基金中排名为8/115;近1/3/5年分别为2021、2019、2017。

  金牛基金奖由《中国证券报》颁发,华商优势行业灵活配置混合基金所获“三年期、五年期、七年期金牛基金奖”分别为:2018年3月荣获“三年期开放式混合型持续优胜金牛基金”奖、2020年3月荣获“五年期开放式混合型持续优胜金牛基金”奖、2021年9月荣获“七年期开放式混合型持续优胜金牛基金”奖。

  截至2022.03.31,周海栋具有13.7年证券从业经历(5.9年证券研究经历,7.8年证券投资经历)。周海栋历任基金:华商新趋势优选灵活配置混合2015.5.14至今、华商新动力灵活配置混合2015.9.17-2017.4.21、华商优势行业灵活配置混合2016.8.5至今、华商盛世成长混合2017.12.21至今、华商主题精选混合2018.4.11-2019.8.23、华商乐享互联灵活配置混合A类2018.11.26至今、华商智能生活灵活配置混合2019.3.08-2020.4.14、华商恒益稳健混合2020.2.20至今、华商甄选回报混合2021.1.19至今、华商乐享互联灵活配置混合C类2021.7.30至今、华商策略灵活配置混合2014.5.5至2021.12.21。

  以下基金各年度净值增长率及同期业绩比较基准增长率均来源于基金定期报告(份额净值增长率即收益率);周海栋任职回报率均经托管行复核,同期业绩比较基准增长率均来源于万得信息。最新基金份额净值详见华商基金官网。

  华商新趋势优选灵活配置混合成立于2015.5.14, 于2020.12.28修改投资范围,增加存托凭证为投资标的,详阅法律文件。业绩比较基准为:沪深300指数收益率65%+上证国债指数收益率35%;2017-2021年份额净值增长率分别为14.63%、-14.83%、69.60%、77.42%、22.85%;同期业绩比较基准增长率分别为14.06%、-15.25%、24.54%、19.11%、-1.63%。业绩登载期间基金经理变更情况:周海栋2015.5.14至今。周海栋任职回报率及同期业绩比较基准增长率为(2015.5.14-2022.3.31):267.94%、6.23%。

  华商优势行业灵活配置混合成立于2013.12.11,于2020.12.28修改投资范围,增加存托凭证为投资标的,详阅法律文件。业绩比较基准为:沪深300指数收益率55%+上证国债指数收益率45%;2017-2021年份额净值增长率分别为12.13%、-17.08%、64.28%、56.88%、15.57%;同期业绩比较基准增长率分别为11.92%、-12.22%、21.32%、16.76%、-0.66%;业绩登载期间基金经理变更情况:周海栋2016.8.5至今。周海栋任职回报率及同期业绩比较基准增长率为(2016.8.5-2022.3.31):187.24%、30.44%。

  华商乐享互联灵活配置混合C成立于2021.7.30,业绩比较基准为:中证800指数收益率65%+上证国债指数收益率35%;截至2022.3.31,该基金近6个月回报率及同期业绩比较基准增长率为-10.79%、-7.66%。周海栋任职回报率及同期业绩比较基准增长率为(2021.7.30-2022.3.31):-8.09%、-6.49%。

  华商恒益稳健混合成立于2020.2.20,于2020.12.28修改投资范围,增加存托凭证为投资标的,详阅法律文件。业绩比较基准为:中债总全价指数收益率60%+沪深300指数收益率35%+中证港股通综合指数收益率5%;2020-2021年份额净值增长率分别为31.72%、13.59%;同期业绩比较基准增长率分别为9.22%、-0.88%。业绩登载期间基金经理变更情况:周海栋2020.2.20至今。周海栋任职回报率及同期业绩比较基准增长率为(2020.2.20-2022.3.31):53.43%、1.93%。

  华商甄选回报混合成立于2021.1.19,于2021.7.14修改投资范围,增加存托凭证为投资标的,详阅法律文件。业绩比较基准为:沪深300指数收益率70%+中证全债指数收益率20%+中证港股通综合指数收益率10%,周海栋任职回报率及同期业绩比较基准增长率为(2021.1.19-2022.3.31):12.95%、-18.45%。

  风险提示:华商鑫选回报一年持有混合基金首募规模上限为80亿元,若基金募集过程中规模超过上限,基金管理人将采取末日比例确认的方式实现规模的有效控制。华商鑫选回报一年持有混合基金设置最短一年持有期,一年持有期到期日及一年持有期到期日之后,基金份额持有人方可提出赎回申请,存在投资本基金后一年内无法赎回的风险。

  本基金管理人承诺以诚实信用、恪尽职守、谨慎勤勉的态度管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金的过往业绩并不预示其未来表现,也不构成新发基金业绩表现的保证。基金管理人管理的其它基金业绩并不构成基金业绩表现的保证。请认真阅读基金合同、招募说明书、基金产品资料概要等基金法律文件。以上内容不代表投资建议,市场有风险,基金投资需谨慎。敬请投资者选择符合风险承受能力、投资目标的产品。

  市场有风险,投资需谨慎。本文中的内容和意见仅供参考,并不构成对所述做出保证。